La direzione arriva da altrove: la struttura, un timeframe superiore, la tua lettura. Edo Bands Fusion risponde a una domanda diversa: se il mercato è in una condizione in cui un ingresso in trend ha senso. Fonde Bollinger Bands, canali di Donchian e un percentile dell'ampiezza delle bande in un unico overlay, e li condensa nella riga State del suo pannello. L'esempio è generico, senza ticker e senza prezzi reali, e presuppone un trend rialzista a cui vuoi già unirti.

1. Sei stati in un ordine fisso

Ogni barra riceve esattamente uno stato, verificato in ordine. Per primo lo Squeeze: l'ampiezza delle bande si colloca al 20% o meno della propria storia, lo Squeeze Threshold predefinito. Poi Expansion Up, una chiusura sopra la banda superiore di Donchian della barra precedente, ed Expansion Down, una chiusura sotto quella inferiore. Poi Trend Up: prezzo sopra la basis a 20 periodi e basis più alta di cinque barre prima. Trend Down è l'immagine speculare. Tutto il resto è Range. Le bande e il loro riempimento prendono il colore dello stato: verde per Trend Up ed Expansion Up, rosso per la coppia ribassista, grigio per Range e una tonalità bluastra per Squeeze.

2. Range significa che le due metà non sono d'accordo

Range non è un mercato piatto. Secondo l'ordine sopra, è ciò che resta quando non c'è squeeze né breakout, e prezzo e basis non puntano nella stessa direzione: prezzo sopra la basis mentre la basis non è più alta di cinque barre prima, oppure prezzo sotto mentre la basis sta ancora salendo. Per un ingresso in trend, è proprio questo il problema. L'ingresso ha bisogno che il prezzo e la sua media siano d'accordo, e Range dice che non lo sono, anche quando le candele sembrano ancora un trend rialzista. La lettura del manuale per Range è attendere una definizione. Un pullback che trasforma una barra Trend Up in Range è il momento in cui il filtro ti chiede di lasciar decidere le prossime chiusure.

3. Lo Squeeze prevale su tutto

Uno squeeze supera ogni altro stato. Finché l'ampiezza delle bande resta nel quinto inferiore della sua storia, il pannello dice Squeeze anche se la chiusura ha appena superato il canale di Donchian; il triangolo di breakout è tracciato a parte e può comunque apparire sotto quella barra. Lo sfondo diventa leggermente blu e la riga Squeeze conta le barre in compressione. Per un ingresso in trend, quell'etichetta significa che la lettura del trend è sospesa. Il manuale descrive la compressione come qualcosa che di solito precede movimenti ampi e non dice nulla sulla loro direzione, quindi l'alert utile qui è Squeeze Released, seguito dallo stato in cui si assestano le barre successive.

4. Expansion e la riga Volatility %

Expansion Up è una chiusura sopra la banda superiore di Donchian precedente, e la prima di una sequenza riceve un triangolo verde. Il manuale tratta quei marcatori come conferma che il range recente è stato rotto, non come ingressi. La riga Volatility % aggiunge la scala: classifica l'ampiezza attuale delle Bollinger Bands rispetto alle ultime 252 barre, quindi una lettura del 90% significa che le bande sono più larghe di circa nove barre su dieci in quella finestra. Un ingresso in trend preso lì viene preso mentre il prezzo oscilla molto attorno alla sua media. Questo non invalida il trend. Cambia dove deve stare uno stop sensato.

5. Stesso rischio, meno azioni

Uno stop deve stare fuori dall'oscillazione ordinaria, e bande larghe significano che l'oscillazione ordinaria è più grande. Il manuale cita la linea mediana di Donchian opzionale, nascosta per impostazione predefinita, come possibile riferimento per uno stop dinamico; la banda inferiore di Donchian è un'altra. Ovunque lo ancori, la distanza cresce con la volatilità, e il calcolatore della dimensione della posizione trasforma quella distanza in una dimensione. Prendiamo un conto ipotetico di $10,000 che rischia l'1%, cioè $100, e un ingresso ipotetico a 100.00. Con lo stop a tre dollari di distanza, il calcolatore dà 33 azioni, arrotondate per difetto, e $99 a rischio. Quando lo stesso riferimento si trova a sei dollari, dà 16 azioni e $96 a rischio. I dollari a rischio quasi non si muovono; la dimensione si dimezza. Ecco perché vale la pena leggere la volatilità prima dell'ingresso: arriva all'ordine come numero di azioni, non come secondo parere sulla direzione.

Uno Squeeze in Edo Bands Fusion dice da che parte romperà il prezzo?
No. Squeeze dice solo che l'ampiezza delle Bollinger Bands si colloca pari o sotto lo Squeeze Threshold, 20% per impostazione predefinita, rispetto al proprio lookback. L'indicatore misura la volatilità, non la direzione, e il suo manuale descrive la compressione come una condizione che di solito precede movimenti ampi, senza indicarne il lato. Il lato deve venire dalla struttura, o dallo stato in cui si assestano le barre dopo l'alert Squeeze Released.
Perché il pannello dice Squeeze quando il prezzo ha appena chiuso sopra il canale di Donchian?
Perché gli stati vengono verificati in un ordine fisso e Squeeze viene per primo. Finché l'ampiezza delle bande resta in compressione, l'etichetta è Squeeze qualunque cosa faccia la chiusura. Il marcatore di breakout è calcolato a parte, quindi un triangolo verde può comunque comparire sotto quella barra e l'alert Donchian Breakout Up può comunque scattare. Una volta che l'ampiezza esce dalla compressione, ogni barra viene di nuovo classificata come Expansion, Trend o Range.
Cosa misura esattamente la riga Volatility %?
L'ampiezza delle Bollinger Bands come percentuale della basis, classificata come percentile rispetto alle 252 barre precedenti per impostazione predefinita, il Volatility Lookback. Una lettura del 10% significa che le bande sono più strette di quasi tutto in quella finestra; il 90% significa che sono più larghe di quasi tutto. Poiché è una classifica rispetto alla storia dello strumento stesso, lo stesso numero si legge allo stesso modo su qualsiasi grafico.