ネット上で共有されているデイトレードのチャートをほとんどどれでも開くと、最初に引かれている2本のラインがあります。前日の高値と安値です。トレーダーはこれをPDH、PDLと呼びます。人気があるのは単純な理由からです。誰にでも見えますし、描くのに設定で合意する必要がありません。価格がそのどちらかをわずかに超えて跳ね返るとき、目にしているのはリクイディティスイープです。

1. 注文がある場所

前回の高値は、昨日の買い手が諦めた価格です。売り手はそのすぐ上にストップを置きたがり、ブレイクアウトを狙うトレーダーも同じ場所に買い注文を置きます。前回の安値の下では、その逆のことが起きます。つまり各レベルには、発動を待つ注文の塊が隠れていて、その塊こそ価格がそこへ到達したときに反応する理由です。

2. レベルの3つの振る舞い

前回の極値は、セッション中に価格を引き寄せるマグネットとして働くことがあります。サポートやレジスタンスとして動きを止めて反転させることもあります。あるいはブレイクアウトゾーンとして働くこともあり、価格がそこを明確に超えると、そこに待機していた注文が同じ方向への動きをさらに後押しします。この3つのどれなのかは、反応を見て初めて分かります。

3. ブレイクアウトかスイープか

PDHを超える動きがすべてブレイクアウトとは限りません。多くの場合、価格は一度上に突き出してストップとブレイクアウト注文を発動させ、前日のレンジ内に戻って引けます。これがスイープです。レベルの上の流動性が奪われ、その後の動きは反対方向に向かうことがよくあります。違いは終値と、その後の数本のローソク足に現れます。レベルの外側で受け入れられるのか、それともすぐにレンジ内へ戻るのかです。

4. 週、月、年

同じ論理は上位の期間にも当てはまります。前週の高値と安値はより広いレンジの枠組みを作り、たいていは日足のレベルより重みがあります。前月と前年のものはポジショントレーダーの基準です。日足のレベルが週足のレベルと重なるとコンフルエンスが重みを加え、前期間レンジのミッドポイント(50%)は、強気側と弱気側の半分を分けるピボットとして機能することがよくあります。

5. シンプルなルーティン

セッション前に、前日の高値と安値、そして前週の高値と安値に印を付けます。価格が前日のレンジ内で始まるのか外で始まるのかを確認します。セッション中は、その端を最初の判断ポイントとして扱います。価格が到達したら終値を見て、きれいなブレイクとスイープを見分け、2つの期間が出会うレベルには特に注意を払いましょう。